تقييم الأصول

 

مقدمة :

 تشمل أهم خطوات منح التمويل المصرفي على :

v    التأكد من سياسة بنك السودان نحو نوع التمويل والعميل .

v    دراسة العملية كمصدر إرجاع التمويل .

v    تحليل تاريخ العميل "درجة وفائه بالتزاماته ، خبرته في إدارة العملية" .

v    دراسة الملاءة المالية للعميل .

v    تحديد نوع الضمان / الضمانات المناسبة :

•    وديعة .
•     تخزين بضاعة.
•     رهن حيازي.
•     رهن عائم.
•     آخرى.
  
  
  

v    تقدير قيمة الموجودات وسهولة تسيلها

انواع الموجودات "الأصول" :

•     عقار .
•     بضاعة.
•     عربات / آليات متحركة.
•     معدات إنتاج وماكينات.
•     آخرى .

فوائد التقييم :

•     تقليل مخاطر التمويل  .
•     إلقاء الضؤ على ملاءة العميل  .
•     إرجاع التمويل أو جزء من التمويل والتي يمكن أن تزداد بالتريث في البيع "التصرف".
•     خلق فرصة إستثمار بإعادة تدوير مبلغ التمويل.

تعريف التقييم :

هو تقدير القيمة الحالية التي يمكن أن تتحول بها ملكية أصل مستعمل . يقوم بالتقدير مثمن Valier وفقاً لاساليب وطرق معمول بها عالمياً واستجابة لطلب محدد فيه الغرض من التقييم مع كتابة تقرير معتمد وبيان تاريخ التقييم.

تقدير القيمة وليس تحديد السعر إذ المبلغ المدفوع في الأصل المستعمل تتحكم فيه الظروف الخاصة بكل عملية بيع وحوجة الشاري والبائع والقاعدة الذهبية هي : أن المشتري غير مستعد لدفع مبلغ أكثر من المبلغ الذي يمكن أن يتحصل به على أصل يؤدي الغرض الذي يؤديه الأصل موضوع التقييم.

القيمة الحالية للأصل :

في حالة أن يكون التقييم بغرض البيع فإن القيمة المقدرة سوف تمثل القيمة السوقية العادلة والتي من شروطها :

•     وجود سوق بيع وشراء الأصل أي أن الأصل ليست له طبيعة ومواصفات خاصة بالمالك.
•     البائع والمشتري لهما المعرفة التامة بإمكانيات الأصل ومزاياه ويتم البيع على أساس المزايا.
•     لا يوجد مانع قانوني لتحويل ملكية الأصل من البائع الى المشتري.
•     البائع غير مجبر على البيع والمشتري غير مجبر على الشراء.
•     تقدير القيمة على أساس الدفع الفوري نقداً.
•     تقدير القيمة على أساس البيع المباشر بدون وجود وسيط "عمولة" .

شروط أهلية المقيم Valuer ومسؤليته :

•   أن يمتلك المعرفة والدراية الكاملة بالأصل من مواصفات فنية واقتصادية ومواكبة بالتطورات التكنولوجية والمقدرة على تقدير الحالة الفنية "الإهلاك" .
•     حاز على شهادات في أحد مجالات النعليم النظامي وخبرة عملية في التقييم .
•     رهن على تمسكه بالخلق القويم وحياده.
•     أن يتبع إحدى طرق التقييم المعمول بها عالمياً .
•     معرفة بالسوق والأسعار الحديثة لأصول مشابهة.

 

مسؤلية المثمن Valuer:

1. اختيار أفضل الطرق للتقييم والمبنية على أفضل استخدام للأصل .
2. إعطاء معلومات كاملة للجهة المطالبة للتقرير .
3. تجنب العبارات والتعابير المبهمة التي قد تؤدي الى أكثر من معنى أو تفسير للتقدير.

طرق وأساليب التقييم :

هناك ثلاثة طرق معمول بها عالمياً لتقييم الأصول "الموجودات" :

1.   تحليل معلومات السوق عن صفقات بيع أصول مماثلة للأصل موضوع التقدير تمت حديثاً أو عروض للبيع أو الشراء ( Sales Comparison Approach).

2.  (تدقير القيمة الاستبدالية : تقدير تكلفة بناء أصل مماثل للأصل موضوع التقييم من حيث المواصفات ودرجة الإهلاك Cost approach (Depreciated Replacement cost Approach.

3. طريقة تجميع الأرباح المستقبلية للمشروع : وذلك بدراسة دخل ومنصرفات المشروع وتقدير الأرباح المتوقعة للفترة القادمة من عمر المشروع الاقتصادية وتجميعها بعد إدخال عامل الخصم المناسب ( Income capitalization approach).

تقرير التقييم :

          يجب أن يصاغ تقرير التقييم بحيث يلبي الغرض من التقييم واحتياجات طالب التقييم على أن يشمل عموماً :

-       بيان الجهة التي قامت بالتقييم وتاريخ التقييم.

-       بيان الجهة التي طلبت التقييم.

-       بيان الغرض من التقييم وأي متطلبات أو تعليمات خاصة من طالب التقييم.

-       الطريقة أو الطرق التي إعتمدت للتقييم.

-       تعريف وبيان موقع وجود الأصل.

-       تاريخ معاينة الأصل وبيان المقايسات والاختبارات التي تمت .

-       الافتراضات التي تم تبنيها عند التقييم.

-       إمضاء المقيم المعتمد.